> Ko zna šta će biti sa ovim forumom za 20-30 godina

Verovatno isto kao sto je sada, jer je ovakav bio i pre 10-15 godina. :)

> 1) Ako odem u penziju sa 60 i recimo da kažem da ću biti u penziji 20 godina, da li je odnos 80% bonds-20% stock suvise konzervativan?

Verovatno jeste. Neki ljudi kažu da nikad ne treba biti 100% u „bonds&cash” jer je to neefikasnije od biti 80% (ili 90%) „bonds&cash” i 20% (ili 10%) „stocks”. Znaci, ako je 20% 'minimum' za „stocks”, onda ne moras odmah sa 60 godina da imaš taj mimimum. Naravno, do tebe je da odlucis da li je to za tebe minimum ili ne. To zavisi od cele situacije: koliko su ti sigurna ta druga primanja („Social Security” ili koja već penzija), koji deo neophodnih prihoda ti pokrivaju, da li bi mogao da se zaposlis ako bi bas trebalo, da li bi deca mogla da te izdržavaju ako bi bas trebalo, koliko bi zeleo deci da ostavis..

> 2)Da li i dalje investiramo u Index fondove ili ima nešto drugo?

Ja ne znam ništa bolje za investiranje: ili index fondovi ili CUU.V. :) Salu na stranu, jedna stvar koju treba da pogledas su „annuity” (npr. SPIA - single premium immediate annuity). To ide tako što osiguravajucoj kuci das „brdo para” (npr. par stotina hiljada dolara) i onda ti oni garantuju da će ti isplacivati izvestan iznos penzije dok god si ziv. Iznos koji ti garantuju je veci nego sto bi sam mogao da krenes da trosis za isto „brdo para”, npr. uz 4% „(safe) withdrawal rule”. Ako pozivis dugo, SPIA je odlicna. Ako umres rano, onda tvoji ne dobiju ništa para nazad. Upravo je to razlog zašto osiguravajuca kuca može da ti daju vise para nego sto bi mogao sam da trosis. Oni skupe „brdo para” od dosta ljudi i onda će neki od njih da žive duže, neki krace. Tako prakticno oni koji žive krace fiansiraju ove sto žive duže. Ali tako osiguranje uvek radi da „pool risk”.

Ako ne želiš da zarobis pare u „annuity”, onda ti ostaje da investiras sam kroz index fondove. Naravno, uvek možeš i da podelis deo para da imaš u „annuity” a deo da ostane u index fondovima. Takva podela je verovatno najbolja posto diversifikuje rizik.

> 3) Kako u praksi izgleda to povlacenje para za mesecne troskove?

Jednom godisnje (ili jednom u dve godine, ili jednom u sest meseci, kako već hoćeš) prodas deo tvog portfolija (ili „stocks” ili „bonds”, šta je već relativno vece u odnosu na tvoj target odnos) i prebacis te pare na „money market fund” (ili na cekovni racun ili „savings” ili kratkorocni GIC). Onda svakog meseca uzmes pare sa tog „money market fund” kao da samom sebi isplatis platu. U principu je to vrlo prosto. Jedina je stvar da ne želiš da imaš rizik da padnu i „bonds” i „stocks” u isto vreme ili da dodje do nekog većeg kraha koji će sve to učiniti nelikvidnim (kao npr. najn/ileven ili 2008-a). Zbog toga prebacis pare negde gde je glavnica vrlo sigurna i gde imaš vrlo lak pristup parama.

> da li ti skines te pare svakog meseca sa RRSP racuna (ili Roth u Americi)?

Sa kog racuna (prvo) da skidas zavisi od nekoliko stvari: koliko imaš godina (npr. u Americi neke racune možeš da skidas sa 59,5 godina a neke moRAS da skidas sa 70,5 godina), kakva ti je poreska stopa, šta je bolje da ostavis naslednicima, kolike troskove ocekujes u sledećih par godina... U Americi postoji tri vrste racuna: „taxable” (gde možeš da radis kad šta hoćeš), „traditional IRA/401k” (gde nisi platio porez na pare kad si ih stavio nego ćeš platiti porez kad budes vadio pare) i „Roth IRA/401k” (gde jesi platio porez kad si stavio pare i nećeš platiti kad ih vadis). Kojim redosledom da vadis zavisi od situacije. Ko zna koliko se poreski zakoni mogu promeniti od sada dok ti dodjes do 60-e. Možda naprave nešto drakonsko da oporezuju i Roth. Možda naprave nešto drakonsko da ne oporezuju ni „Traditional”. Teško je pogadjati takve stvari par decenija/godina unapred.

> kod annuitija da li se to radi individualno ili može i joint
Može i „joint”. Početni iznos će biti manji posto „annuity” garantuje isplatu do kraja zivota oba partnera. Zavisno kakve penzije imate ti i supruga, možda je bolje „joint”, možda „single”.

> Pod Maximum Grantee Period kaže da vazi do 90 godine zivota.
Trebalo bi ili naći neki drugi „annuity” preko neke druge osiguravajuce kuce (ova banka verovatno samo prodaje proizvod od neke osiguravaju kuce koja „underwrite the annuity”) ili imati dovoljno kapitala koji će da traje iza 90 godine. Ne znam da li za Kanadu ima neki veb sajt za poredjenje SPIA. Vidi na financialwebring forumu šta pišu o tome. Mada, možeš da pitas i ovde, pa da vidis da li neko nešto zaista zna o investiranju. :(

> Jedino sto imamo je državna penzija i old age penzija.
Koji deo troskova to pokriva: 20%, 50%, 80%...? Nemam predstavu koliko te penzije placaju u Kanadi.

> da li je bolje da se uzme indexed annuity?
Nisam razumeo koji tip „indexed annuity”. Ako pitas za „inflation-index annuity”, onda verovatno jeste bolje. Ako je nešto tipa „return dependent on stock index”, onda verovatno nije bolje.

U svakom slučaju, taj „annuity” NE treba da uzimas sada nego kad stignes do godina za penziju. Tad ćeš već bolje znati koliko para imaš, kolika će biti penzija, koliko ti para treba, itd.

> Old Age deo bi bio oko $500 a penzija oko $800-1000.
Mislio sam da je ta penzija vise proporcionalna primanjima koje si imao i uplatama koje si vrsio u penzioni fond.

> Znaci annuity je nešto kao „longevity insurance” i sluzi da „top up” ovo ostalo sto imaš u penziji.
Da, „annuity” uzimas povrh tih penzija koje imaš i razlika između „annuity” i toga da sam investiras pare je sto „annuity” ne može da istekne (ako se uzme dozivotno, ne ono sto si pominjao do 90-e godine) ali zato tvoji ne nasledjuju ništa pri smrti. Što se tiče investiranja para koje ne stavis u „annuity”, prica je ista posle penzionisanja kao i pre: stavis u indeksne fondove i nemas mnogo da brines, jedino što se razlikuju procenti koliko para stavljas u stocks, bonds i money market.

> Šta je onda racionalno uraditi? Podeliti sumu na dva dela. Sa jednom polovinom kupiti dozivotni annuity a drugu polovinu staviti na index fondove recimo 30% bonds/70% stocks?

Tako nekako, samo ne moras deliti pola-pola nego stavis u „annuity” samo deo koji ti treba da ti garantuje minimum primanja za pristojan zivot, a ostalo investiras sam sa nadom da ćeš ostaviti svojima ako ti je stalo da im ostavis; ako nemas kome šta da ostavis, onda možeš i sve pare da stavis u „annuity”, ali moras da vidis koliki je maksimum koji garantuje tvoja država (u slučaju da propadne osiguravajuca kuca), pa onda podelis na vise osiguravajucih kuca ako treba. Takođe ono sto investiras sam na mora biti 30%bonds/70%stocks nego već stavis kako ocekujes u odnosu na svoj zivotni vek (i kako si navikao da se ne potresas ni kad market ide gore ni kad ide dole, posto na isti način već investiras decenijama). Lično bih pre stavio nešto kao 50%bonds/50%stocks ako imam 65 godina. Ali pricacemo o tome kad dodjemo do 65. Ako može jedna sala: trenutno sam na 83 godine, pa moram da se podmladim još jedno 18 godina. :)

55%*+2.6%+15%*+5.8%+15%*+5.54%+15%*+3.91% = 0.55*0.026+0.15*0.058+0.15*0.0554+0.15*.00391 = 0.0319 = 3.19%